Депозит чи ОВДП: як порівняти чистий дохід
Ставки на вітринах порівнювати не можна: з депозиту сплачується податок, а з ОВДП для фізичних осіб ні. Показуємо, як звести їх до однієї цифри і що ще важливо, крім дохідності.
На цій сторінці
Коротко
За однакової заявленої ставки ОВДП дає більше грошей, бо дохід не оподатковується. Щоб депозит зрівнявся, його ставка має бути приблизно на 30% вищою. Але депозит простіший: можна обрати банк і строк без брокера. Для ОВДП заздалегідь дізнайтесь ціну купівлі й умови продажу до погашення.
Головна різниця: податок
З відсотків за депозитом банк сам утримує 23%: 18% податку на доходи фізичних осіб і 5% військового збору. Податком обкладаються лише відсотки, а не вся сума вкладу.
Дохід фізичних осіб за ОВДП, за роз'ясненнями податкової служби, не оподатковується ні податком на доходи, ні військовим збором. Тому рівноцінну ставку депозиту легко порахувати самостійно.
Рівноцінна ставка депозиту = ставка ОВДП ÷ 0,77
| Ставка депозиту | Після податку 23% |
|---|---|
| 12% | 9,24% |
| 14% | 10,78% |
| 16% | 12,32% |
Що показують поточні дані
За останні пів року НБУ показує 10 гривневих випусків із дохідністю на розміщенні від 11,97% до 16,5%. Посередині ряду 15,03%. Щоб депозит дав стільки ж після податку, його ставка має бути близько 19,51%.
| 100 000 грн на рік | Депозит 14% | ОВДП 15,03% |
|---|---|---|
| Дохід до податку | 14 000 | 15 025 |
| Податок | 3 220 | 0 |
| На руки | 10 780 | 15 025 |
Дані НБУ станом на 03.11.2026. Ставка депозиту взята для прикладу, підставте пропозицію свого банку. Спрощено: без капіталізації депозиту й реінвестування купонів. Дохідність на розміщенні не дорівнює дохідності вашої покупки, бо ціну визначає банк чи брокер.
Порахуйте на своїх цифрах
Змініть будь-яке значення, і результат оновиться одразу. Нічого не зберігається.
Спрощено: один рік, без капіталізації та реінвестування купонів. Ставки за замовчуванням є прикладом.
Що важливо, крім ставки
Хто гарантує повернення
Вклади в банках, що входять до системи Фонду гарантування, під час воєнного стану гарантовані на 100% разом із відсотками, а ще три місяці після нього діє та сама гарантія. Далі ліміт становитиме щонайменше 600 000 грн на одного вкладника в одному банку. ОВДП є боргом держави, Фонд гарантування їх не покриває. Правила змінюються, тож перед великим вкладом звіряйте їх на сайті Фонду.
Чи можна забрати гроші раніше
Строковий депозит часто не можна закрити достроково без втрат: банк перераховує відсотки за нижчою ставкою або не дозволяє розірвання. ОВДП можна продати до погашення, але ціну визначить ринок чи брокер, тож можливі втрати, якщо ставки зросли. Обидва випадки краще перевірити в договорі до вкладення.
Куди йдуть виплати
Депозит із капіталізацією сам додає відсотки до суми. Купони ОВДП приходять на рахунок, і їх треба реінвестувати самостійно, інакше частина грошей лежатиме без дохідності. Через це реальний результат може бути нижчим за розрахунковий.
Валюта
Частина ОВДП і депозитів номінована в доларах чи євро. Порівнюйте лише однакові валюти: ставка в гривні містить очікування інфляції й курсу, тому її не можна напряму зіставляти з валютною.
Як почати
Депозит відкривається в застосунку банку. ОВДП купують через банк, брокера або застосунки, що їх пропонують; номінал більшості випусків становить 1000 грн, а ціна купівлі відрізняється від номіналу. Порівнюйте умови кількох продавців, бо від ціни й комісій залежить ваша фактична дохідність.
Як обрати
Депозит зручніший, якщо:
- ставка вашого банку вища за рівноцінну ставку ОВДП;
- потрібна капіталізація без додаткових дій;
- ви цінуєте простоту й не хочете стежити за купонами.
ОВДП зазвичай вигідніші, якщо:
- горизонт збігається з датою погашення випуску;
- важливий дохід без податку;
- сума перевищує ліміт гарантії, який діятиме після воєнного стану.
Ці варіанти не взаємовиключні. Гроші, які можуть знадобитися раніше, часто тримають на вкладі без жорстких обмежень, а довгостроковішу частину в ОВДП.
Порахуйте на своїх цифрах
Підставте суму, строк і ставку свого банку. Обидва калькулятори безкоштовні й не потребують реєстрації.
Джерела
- Національний банк України: відкриті дані про цінні папери й розміщення
- Податковий кодекс України, чинна редакція
- Фонд гарантування вкладів фізичних осіб
- Асоціація українських банків: розмір гарантії вкладів, серпень 2026
Матеріал інформаційний і не є інвестиційною, податковою чи юридичною консультацією. Податки й гарантії можуть змінюватися: перед рішенням перевіряйте чинні правила та договір із банком або брокером.